Trade Vix Options

Trading Il VIX senza utilizzare volatilità Products. Sep 26 2012 11 18 AM essere volatilità commercio onesto spy. Let s può essere partita una ventosa s si ve o masterizzato o stanno ottenendo uccisi da esso la maggior parte hanno scambiato gli ETF levered per la volatilità, vedere come se si può t acquistare quote del Chicago volatilità dell'indice VIX è possibile commerciare solo le opzioni per i prodotti IT come TVIX UVXY e VXX sono tutti prodotti a lunga volatilità ETF, con molti commercianti che giocano per un movimento al ribasso e gli investitori lo utilizzano per proteggere loro portfolio. In un mondo perfetto, quei ETF avrebbe eseguito di conseguenza, anche se non sempre rettifica verso 0 Purtroppo per la maggior parte e per fortuna per alcuni, questi prodotti rifugio t eseguito il loro modo di ri suppone essi ve sperimentato molteplici scissioni inversa mentre continuamente in calo il decadimento in questi prodotti è ridicolo, rendendo quasi impossibile tenere per più di una settimana o due alla volta. click to enlarge. However, c'è un modo per agire efficacemente la volatilità e approfittare di quando si arriva abbastanza a buon mercato di debito diffondere il VIX può essere un espediente efficace, ma preferisco usare il VIX come una linea guida o di un indicatore piuttosto che il commercio prodotto stesso il VIX ha una storia, come rilevo sulla ricerca StockTalks Alpha s molto spesso, di non stare al di sotto di 14, molto spesso una volta che questo livello è violato, potrebbe rimanere lì per un paio di giorni, ma il più delle volte non, dopo diversi di trading le sessioni sono passati, si eleva rapidamente indietro al 15- 16 range. So se non stiamo negoziazione volatilità ETF e non ri negoziazione il VIX a titolo definitivo, che cosa esattamente si collocano per la maggior parte, I m negoziazione l'ETF SPDR SP 500 NYSEArca spy e molto più facile, molto più liquido, e quasi altrettanto efficiente, se non di più la spia e la volatilità sono altamente correlati, con l'SPY in declino quando la volatilità è in aumento, e rising quando la volatilità sta andando inferiore il VIX è comunemente denominato Gauge paura con la convinzione che investitori e commercianti stanno comprando azioni quando la volatilità è bassa e vendere azioni quando la volatilità è high. For il VIX, posso dare un commercio in questo momento e un commercio generale per i futuri operatori possono fare diverse le cose e ottenere lo stesso effetto, ma io preferisco usare le opzioni di SPY settimanali utilizzando i settimanali si ottiene molto alta gamma, che raffigura la velocità con cui il vostro delta aumenterà o diminuirà Molte volte, in quanto gli operatori hanno scoperto, questo porta a raddoppiare - e triple-volte guadagni dal prezzo originale se il commerciante è corretta sul prezzo futuro movement. Recently, il VIX scambiati relativamente bassa di soli 13 98, leggermente al di sotto il marchio di 14 mio commercio di approfittare di questo sarebbe quello di acquistare il settimanali di settembre, che sono anche le trimestrali, in questo caso, come la fine di settembre segna il terzo trimestre dell'anno seconda del broker di esso possono essere visualizzati in questo modo, piuttosto che opzioni settimanali mi piace comprare at-the-money o opzioni di mettere un po 'fuori-the-money il commercio sarebbe simile a this. SPY attualmente a 145 87.VIX attualmente al 13 98.BUY 1 settembre NYSE W 145 PUT 57.In prossimi giorni, ho il sospetto una goccia nel generale mercati, permettendo ai mette a pagare profumatamente Questo funziona bene in condizioni generali Quando il VIX scende sotto 14, cerco breve scadenza opzioni put per acquisire un guadagno permette anche un piccolo tuffo nel SPY per spostare queste opzioni abbastanza rapidamente Tuttavia, molti dovrebbero essere consapevoli, in particolare quelli che aren t familiarità con le opzioni settimanali e il rapido decadimento che possiedono, che queste opzioni possono diventare inutili piuttosto quickly. I pensare che sia anche importante notare che la volatilità può continuare a diminuire nel corso dei prossimi mesi con tante le banche centrali e le economie mondiali - che ora include la Federal Reserve --looking fare diverse versioni di QE, i titoli azionari potrebbero continuare ad andare alla deriva e strappare più elevato Ciò consentirebbe il VIX di andare più bassa, possibilmente nella gamma 11 o 12 a volte. Per ora, continuerò a operare il sub-14 VIX fino a quando non è più redditizio s la SPY doesn t bisogno di cadere 5 per generare un buon ritorno in opzioni una lieve correzione o il giorno della presa di profitto è abbastanza probabile che a fare la Ricordate di lavoro, quando si ottiene un movimento nei settimanali, grandi o piccoli, che potrebbe essere l'unica possibilità di prendere un profitto, per quanto grande o piccolo possa be. Note questo articolo è stato scritto il 23 settembre e dati sensibili in tempo può avere cambiato since. Disclosure non ho posizioni in qualsiasi stock menzionati, ma può avviare una posizione lunga in SPY nel corso dei prossimi 72 ore che sto lungo SPY mette ho scritto questo articolo me stesso, ed esprime le mie opinioni non sto ottenere un risarcimento per esso diverso da Seeking Alpha non ho alcun rapporto d'affari con una società le cui azioni sono citati nel presente article. Read modi pieni article.4 al commercio L'unica costante VIX. The sui mercati azionari è cambiare detto in modo diverso, la volatilità è un compagno costante di gli investitori da quando l'indice VIX è stato introdotto, con i futures e le opzioni di seguito più tardi, gli investitori hanno avuto la possibilità di scambiare queste misure di sentiment degli investitori per quanto riguarda il futuro della volatilità Allo stesso tempo, realizzando la correlazione generalmente negativa tra volatilità e performance del mercato azionario, molti investitori hanno cercato di utilizzare strumenti di volatilità per coprire la loro portfolios. Unfortunately, non è così semplice e mentre gli investitori hanno più alternative rispetto al passato, ci sono un sacco di inconvenienti a tutta la class. Investopedia broker Guide Migliora il tuo trading con gli strumenti di oggi s top brokers. A linea difettosi Punto di partenza Un fattore significativo nel valutare negoziati in borsa fondi ETF e negoziati in borsa note ETN legate al VIX è VIX si VIX è il simbolo che si riferisce l'indice di volatilità del Chicago Board Options exchange mercato Mentre spesso presentato come un indicatore della volatilità del mercato azionario e, a volte chiamato indice della paura, che non è del tutto accurate. VIX è un mix ponderata dei prezzi di una miscela di SP 500 opzioni su indici, da cui la volatilità implicita è derivata in Er parole povere, VIX davvero misura quanto le persone sono a pagamento disposti a comprare o vendere la SP 500, con più sono a pagamento disposti suggerendo più incertezza Questo non è il modello di Black Scholes in altre parole, ed è davvero bisogno di essere sottolineato che il VIX è tutto implicita volatility. What c'è di più, mentre il VIX è più spesso parlato su base spot, nessuna delle ETF o ETN fuori ci rappresentano volatilità VIX posto Invece, sono raccolte di futures sul VIX che solo circa approssimano le prestazioni di VIX. SEE la volatilità Sentiment Index di lettura del mercato di un host di scelte la più grande e di maggior successo del prodotto VIX è il iPath SP 500 VIX Short-Term Futures ETN ARCA VXX Questa ETN detiene una posizione lunga in primo e secondo contratti future mese VIX che rotolano quotidiano Perché non c'è un premio assicurativo in contratti a più lunga scadenza, il VXX sperimenta un roll yield negativo in pratica, questo significa che i titolari a lungo termine vedrà una penalità per i rendimenti che s di più, perché la volatilità è un fenomeno media-ritornare, VXX scambia spesso superiore a quello che altrimenti dovrebbe durante i periodi di prezzi bassi di volatilità presente in un'aspettativa di maggiore volatilità e minore durante i periodi di alta volatilità presente pricing un ritorno ad abbassare volatility. The iPath SP 500 VIX Mid-Term Futures ETN ARCA VXZ è strutturalmente simile al VXX, ma è detiene posizioni in future quarto, quinto, sesto e settimo mese VIX di conseguenza, questo è molto più di una misura di volatilità futura e tende ad essere un gioco molto meno volatile sulla volatilità questo ETN ha in genere una durata media di circa cinque mesi e che lo stesso negativo roll yield si applica qui - se il mercato è stabile e la volatilità è bassa, l'indice dei futures perderà money. For investitori alla ricerca di più il rischio, ci sono più altamente alternative leva la VelocityShares giornaliere due volte VIX Short-Term ETN ARCA TVIX fa offrire più leva rispetto al VXX, e questo significa rendimenti più elevati quando VIX si muove su D'altra parte, questo ETN ha lo stesso problema roll yield negativo più un problema di volatilità ritardo - in altre parole, questa è una posizione costoso da comprare-e tenere e anche il Credit Suisse s NYSE CS propria scheda prodotto su stati TVIX se tenete il vostro ETN come un investimento a lungo termine, è probabile che si perderanno tutti o di una parte sostanziale della vostra investment. Nevertheless, ci sono gli ETF ed ETN anche per gli investitori che cercano di riprodurre l'altro lato della medaglia di volatilità il iPath Inverse SP 500 VIX Short-Term ETN ARCA XXV sembra sostanzialmente di replicare la performance del corto circuito il VXX, mentre il VelocityShares quotidiano Inverse VIX Short-Term ETN ARCA XIV cerca altresì ai offrire le prestazioni di andare a breve una scadenza media ponderata dei futures VIX un mese Attenzione degli investitori Lag considerare questi ETF e ETN dovrebbero rendersi conto che non sono grandi proxy per la performance del VIX posto, infatti, lo studio recenti periodi di volatilità nel SP 500 SPDR ARCA SPY e le modifiche nel VIX posto, a un mese ETN proxy catturato circa un quarto alla metà delle mosse VIX quotidiane, mentre i prodotti di medio termine hanno fatto anche peggio il TVIX, con le sue due volte leva, ha una migliore corrispondenza circa metà a tre quarti della prestazione, ma sempre fornito meno completamente due volte le prestazioni del normale strumento di un mese Inoltre, a causa del rullo e la volatilità negativo lag in tale ETN, detenzione troppo molto tempo dopo i periodi di volatilità ha iniziato a erodere significativamente i rendimenti The Bottom Line Se gli investitori vogliono davvero di scommettere sulla volatilità del mercato azionario o utilizzarli come strumenti di copertura, il VIX-correlati ETF e ETN prodotti sono strumenti accettabili, ma altamente imperfetto certamente hanno un forte aspetto convenienza per loro, come si scambiano come qualsiasi altro titolo che ha detto, gli investitori cercando di giocare davvero il gioco di volatilità dovrebbe prendere in considerazione opzioni reali VIX e future, così come strategie di opzioni più avanzate come straddle e strangola sulla SP 500.Use la Investopedia Simulatore della commerciare gli stock menzionati in questo stock di analisi, il rischio di free. Introducing la volatilità VIX Options. Trading è una novità per i commercianti opzione maggior parte dei commercianti di opzioni fanno molto affidamento sulle informazioni di volatilità di scegliere i propri traffici per questo motivo, il Chicago Board Options Exchange indice di volatilità CBOE più comunemente conosciuto per la sua VIX simbolo ticker, è stato uno strumento di trading popolare per l'opzione e di capitale commercianti fin dalla sua introduzione nel 1993 Fino a poco tempo, i commercianti usati opzioni su azioni o indici regolari per scambiare la volatilità, ma molti capito subito che questo non era il metodo migliore per il 24 feb 2006, il CBOE srotolato opzioni sul VIX, dando agli investitori un modo diretto ed efficace per utilizzare la volatilità In questo articolo, diamo uno sguardo al passato performance del VIX e discutiamo i vantaggi offerti dalla VIX options. See determinare la direzione del mercato con VIX Qual è il VIX il VIX è un indice di volatilità implicita che misura il mercato s aspettativa di 30 giorni SP 500 volatilità implicita nei prezzi delle opzioni SP a breve termine opzioni VIX dare ai commercianti un modo per la volatilità commercio senza dover fattore di variazioni di prezzo dello strumento sottostante, dividendi, tassi di interesse o il tempo di scadenza - fattori che influenzano i commerci volatilità sulla base opzioni su azioni o indici regolari opzioni VIX consentono agli operatori di concentrarsi quasi esclusivamente sul trading Traders volatility. Diversification hanno ha trovato il VIX molto utile nel commercio, ma ora offre eccellenti opportunità sia per la copertura e la speculazione può anche essere un ottimo strumento nella ricerca di diversificazione del portafoglio diversificazione, che la maggior parte delle persone considerano una buona cosa, è utile solo se gli strumenti utilizzati sono non correlato In altre parole, se si possiede 10 titoli e tendono a muoversi insieme, allora davvero aren t diversificato a tutti per ulteriori approfondimenti, vedere Introduzione alla diversificazione e l'importanza del vantaggio Diversification. One del VIX è la sua correlazione negativa con la SP 500 Secondo il sito web del CBOE s, dal 1990 il VIX si è spostato di fronte alla SP 500. SPX 88 del tempo in media, VIX è salito 16 8 nei giorni in cui SPX è sceso a 3 o più Questo lo rende un ottimo strumento di diversificazione e forse i migliori chiamate disastro mercato assicurativo acquisto VIX sembra essere una copertura ancora migliore contro gocce nel SP mercato di acquisto di SPX mette il grafico in Figura 1 mostra come si muove il VIX in opposizione alla SPX in grande azione corale della SPX in 2008, il VIX ha raggiunto il suo massimo vicino a 80 86.Speculation Come si può vedere nella figura 1, i mestieri VIX all'interno di un determinato intervallo di fondo cui circa il 10, perché se dovesse andare a zero, ciò significherebbe che l'aspettativa era per nessun movimento giornaliero nel SPX D'altra parte, il VIX ha spillo verso l'alto a circa 80 quando la SPX è sceso, ma per il VIX di rimanere lì significherebbe che l'aspettativa mercato era molto grandi cambiamenti nel un periodo di tempo prolungato. Questo rende le nuove opzioni VIX eccellenti strumenti di speculazione e acquisto chiamate o call spread toro o la vendita di toro put spread quando il VIX fondo cui può aiutare un commerciante capitalizzare si muove fino a volatilità, o verso il basso nella SP 500 Allo stesso modo, l'acquisto di put o un orso messo spread o la vendita di call spread orso può aiutare un commerciante di capitalizzare si muove in altro fattore direction. Another per aumentarne l'efficacia opzioni VIX per gli speculatori è la loro volatilità Secondo il CBOE, la volatilità del VIX era più di 80 per il 2005, rispetto a circa il 10 per SPX, 14 per il Nasdaq 100 Index NDX e circa 32 per Google il valore delle opzioni non è diretto dal VIX punto, piuttosto, è il valore in avanti utilizzando le opzioni attuali e il prossimo mese di volatilità per il VIX in avanti è inferiore a quello del VIX posto circa 46 per il 2005, tuttavia, questo è ancora più elevato rispetto alla maggior parte di stock option là fuori uno strumento che commercia in un intervallo, non può andare a zero e ha una elevata volatilità, in grado di fornire eccezionali fatti di trading opportunities. VIX differenza opzioni su azioni standard, che scadono il terzo Venerdì di ogni mese, le opzioni VIX scadono su un Mercoledì di ogni mese, non vi è dubbio che queste opzioni vengono utilizzati, fornendo così una buona liquidità Secondo il sito web del CBOE s, quando le opzioni VIX sono stati lanciati nel 2006 CBOE stabilito un nuovo record di trading solo giorno in opzioni sul VIX il 29 marzo 2006 quando 31,481 contratti scambiati per tutto marzo 2006 - il primo mese pieno di negoziazione per opzioni VIX - volume totale era di 181,613 contratti, con una media volume giornaliero di 7.896 alla fine di marzo, l'open interest già si è attestato a un molto sano 158,994 contratti nel febbraio del 2012, il volume per le opzioni di media sopra 200,000.The Bottom Line Tutto questo significa che i commercianti opzione ora hanno un nuovo strumento per aggiungere al loro arsenale di trading, uno che isola la volatilità, commercia in una gamma, ha l'alta volatilità del suo proprio e non può andare a zero per coloro che sono nuovi alla negoziazione opzione, le opzioni VIX sono ancora più emozionante maggior parte delle persone che si concentrano sul trading di volatilità sono sia di acquisto e vendita di opzioni, ma i nuovi operatori si trovano spesso che le loro società di intermediazione non consentono loro di vendere le opzioni Con l'acquisto di chiamate VIX o mette o spread, i nuovi operatori possono ora avere accesso ai commerci volatilità per approfondimenti, consultare Volatilità - La nascita di una nuova asset class e volatilità dell'indice rivela un mercato Bottoms. The tasso di interesse al quale un istituto di deposito presta fondi mantenuti presso la Federal Reserve ad un altro depositario institution.1 una misura statistica della dispersione dei rendimenti per un determinato titolo o di un indice di mercato volatilità può essere o measured. An agire il Congresso americano ha approvato nel 1933 la legge sulle banche, che proibiva alle banche commerciali di partecipare al libro paga investment. Nonfarm si riferisce a qualsiasi lavoro al di fuori delle aziende agricole, abitazioni private e il settore no-profit l'US Bureau of Labor. The abbreviazione valuta o simbolo di valuta per l'INR rupia indiana, la valuta indiana la rupia è costituito da 1.An offerta iniziale delle attività di una società fallita s da un acquirente interessato scelto dalla società fallita da un pool di offerenti.